阿克曼清仓谷歌，重仓微软押注AI

阿克曼清仓谷歌，重仓微软，看好其AI和云业务前景，认为微软估值具吸引力，基本面稳健，但仍存竞争风险。

比尔·阿克曼旗下的潘兴广场基金近期大幅调整投资组合，清仓了全部Alphabet（谷歌）股份，并显著增持微软。阿克曼认为，尽管微软股价年初至今下跌超13-15%，但在AI和云计算竞争加剧背景下，当前估值极具吸引力。自2月起，他持续买入微软，并将其作为新设立的潘兴广场美国基金的核心持仓。 阿克曼指出，市场低估了微软在Microsoft 365和Azure上的优势，这两项业务约占公司利润的70%。他还强调，微软计划投入1900亿美元用于AI基础设施建设，显示出对未来AI领域的坚定信心。 微软基本面依然强劲，营收同比增长18%，Azure云收入增长40%，Copilot AI产品已拥有2000万付费用户。尽管部分基金因AI竞争担忧退出微软，阿克曼依然看好其企业级AI堆栈的韧性，但也提示若竞争对手发力，仍存风险。