Le Japon réduit l’impôt crypto et autorise les ETF

Le Japon requalifie les cryptomonnaies, réduit l’impôt maximal à 20 %, introduit des règles plus strictes et prépare l’arrivée des ETF crypto. Les nouvelles règles s’appliqueront dès 2028.

Le Japon a adopté d'importantes réformes législatives reclassant les cryptomonnaies, telles que Bitcoin et Ethereum, en produits financiers sous la Loi sur les instruments financiers et les bourses (FIEA). Cette mesure fait passer les actifs numériques d’outils de paiement à un cadre similaire à celui des actions et obligations, introduisant une surveillance de type valeurs mobilières. Les réformes incluent une réduction du taux d’imposition maximal sur les gains crypto, passant de 55 % à un taux forfaitaire de 20 % en auto-déclaration, avec la possibilité de reporter les pertes sur trois ans. De nouvelles obligations de divulgation annuelle pour certains émetteurs, l’interdiction du délit d’initié et des sanctions renforcées pour opérations non enregistrées sont également instaurées. Les peines de prison passent de trois à dix ans et les amendes de 3 à 10 millions de yens. Le nouveau régime fiscal entrera en vigueur en janvier 2028. Les amendements établissent aussi un cadre pour la création d’ETF crypto, avec une préparation du secteur institutionnel à des produits crypto au comptant. Ces changements alignent la réglementation japonaise sur les standards internationaux et pourraient stimuler l’adoption institutionnelle et la confiance des investisseurs.