絶対リターンとは

更新 2025年2月4日

絶対リターンは、投資またはポートフォリオの利益または損失を、初期投資に対するパーセンテージとして表現し、ベンチマークや市場指数と比較せずに測定するために使用される投資用語です。

絶対リターンの意味

絶対リターンは、特に市場平均を上回ることだけに焦点を当てるのではなく、投資の全体的な成長と安全性に関心を持つ多くの投資家にとって魅力的な概念です。特定の指数に対するパフォーマンスを評価する相対リターンとは異なり、絶対リターンは単純な利益または損失に焦点を当て、その結果をパーセンテージで示します。この視点により、投資家は資産が実際にどのようにパフォーマンスを発揮しているかをより明確に理解することができます。

暗号通貨の指標における絶対リターンの役割

暗号通貨は急速に投資形態として台頭しており、その著名なボラティリティは驚異的な利益の機会と潜在的な損失を提供します。暗号通貨の文脈で絶対リターンを探るとき、我々は投資家が時間の経過とともに見る実際の利益または価値の減少を調べています。従来の株式や債券は一貫した過去のパフォーマンスと比較することができますが、デジタル通貨は従来のベンチマークを拒否します。したがって、絶対リターンを評価することは、投資から得られる内在的な価値を分析するのに役立ちます。

投資戦略における絶対リターンの情報提供

リスクを最小限に抑えたい投資家にとって、絶対リターンの概念は刷新されたアプローチを提供します。これは、広範な市場の状況に関係なく、ポジティブなリターンを約束する戦略を策定したり、資産を選択したりすることに焦点を当てています。この方法は、不安定な市場において特に重要であり、個々のポートフォリオの成長を実際に促進する資産に関する洞察を提供します。その結果、多くのヘッジファンドや多様化したポートフォリオは、市場の変動に関係なく利益目標を達成するために絶対リターン戦略を組み込んでいます。

多様な投資ポートフォリオにおける絶対リターン

絶対リターンを指標として利用することは、多様な投資ポートフォリオ内でさまざまなアプローチに翻訳されます。例えば、投資家はアービトラージ、先物、オプションなどの戦略を採用し、市場の動向に関係なく純粋な利益を追求することができます。この方法は、低迷した市場や経済不況に対して安定した一貫したリターンを提供することで保護を提供します。資産を購入または保持する価値があるかどうかを評価するとき、絶対リターンの概念は、広範な市場動向に惑わされることなく、その純粋なパフォーマンスを明らかにします。

絶対リターンと相対リターンの違い

絶対リターンと相対リターンの違いは、投資家の期待と戦略を形成します。絶対リターンが投資の直接的なリターンに厳密に焦点を当てる一方で、後者は事前に定義された指数やベンチマークに対するパフォーマンスを評価します。この違いは、投資家に特定の資産の十分性に対するより内省的な視点を提供するか、競争的な投資環境に対する包括的な視点を提供します。最終的に、絶対リターンと相対リターンの分析を好む選択は、投資家の優先事項に依存します。絶対リターンは内向きに注意を向け、外部の影響とは無関係にリターンを保護し、成長を促進します。